Warren Buffett denkt al heel lang aan inflatie. De legendarische 90-jarige investeerder had de gevaren van inflatie in hem geboord door zijn Republikeinse Congreslid vader, volgens biografen, en heeft herhaaldelijk commentaar op het onderwerp gedurende zijn carrière investeren. “We’ re seeing very substantial inflation, ” zei Buffett op de Berkshire Hathaway annual meeting van vorige maand. “We verhogen de prijzen, mensen verhogen de prijzen voor ons. En het wordt geaccepteerd.”

de consumentenprijzen stegen in April 2021 met 4,2 procent ten opzichte van het voorgaande jaar, de grootste stijging sinds September 2008. De stijging heeft beleggers verontrust, waarbij sommigen zich afvragen of we zouden kunnen worden gericht op een terugkeer naar de jaren zeventig, toen de inflatie dubbele cijfers bereikte.

waarom is inflatie zo ‘ n zorg voor beleggers? Inflatie, of een algemene stijging van de prijzen, zorgt ervoor dat u uw koopkracht in de loop van de tijd verliest. Voor beleggers kan dit een positief rendement veranderen in een negatief rendement als de inflatie hoog genoeg wordt. Het bezitten van een obligatie die jaarlijks 5 procent rente betaalt klinkt misschien als een solide investering, maar als de inflatie 6 procent bereikt, gaat je” echte ” rendement negatief.

How to beat inflation, volgens Warren Buffett

nu de prijzen weer sterk stijgen naarmate de economie herstelt van de covid-19-pandemie, is het de moeite waard om een aantal van Buffett ‘ s beste suggesties te herzien voor het bestrijden van wat hij ooit een “gigantische corporate lintworm” noemde.”

investeer in goede ondernemingen met lage kapitaalbehoeften

Buffett pleit al lang voor het bezitten van ondernemingen die een hoog rendement behalen op het in de onderneming geïnvesteerde kapitaal. In inflatoire tijden zouden bedrijven met een lage kapitaalbehoefte die in staat zijn om hun inkomsten te behouden beter moeten presteren dan bedrijven die meer geld moeten investeren tegen steeds hogere prijzen, alleen maar om hun positie te behouden.

Buffett vergeleek de uitdaging van de inflatie eens met het oprijden van een roltrap.”

zoek naar bedrijven die prijzen kunnen verhogen tijdens perioden van hogere inflatie

” de belangrijkste beslissing bij het evalueren van een bedrijf is prijsstelling macht,” Buffett vertelde de Financial Crisis Inquiry Commission in 2010. “Je hebt de macht om de prijzen te verhogen zonder verlies van zaken aan een concurrent, en je hebt een zeer goede business.”

als een bedrijf zijn prijzen kan verhogen, heeft het een groot voordeel in perioden van hoge inflatie omdat het in staat is zijn eigen stijgende kosten te compenseren.Buffett zei ooit dat een niet-gereguleerde Tolbrug het ideale bezit zou zijn in een inflatoire wereld, omdat je de brug al zou hebben gebouwd en de prijzen zou kunnen verhogen om de inflatie te compenseren. “Je bouwt de brug in oude dollars en je hoeft niet te blijven vervangen,” zei hij.

kijk eens naar TIPS

Treasury Inflation-Protected Securities, of TIPS, is een andere investering die door Buffett is goedgekeurd voor beleggers die bezorgd zijn over de stijgende inflatie. TIPS betaalt beleggers twee keer per jaar een vaste rente, maar de hoofdsom wordt gecorrigeerd voor inflatie, gemeten aan de hand van de consumptieprijsindex.

investeer in jezelf en wees de beste in wat je doet

investeren in je eigen talent is een van de beste manieren om je koopkracht in de loop van de tijd te behouden, vertelde Buffett aan aandeelhouders in 2004. De beste chirurg of advocaat in een stad of stad profiteert van een opleiding betaald in “oude dollars”, maar is in staat om de prijs van hun diensten in de huidige dollars zonder zich opnieuw te onderwijzen.

Overweeg uw cv op te vullen door een nieuwe vaardigheid te leren via online bronnen of een lokaal college. Het nastreven van geavanceerde graden kan duur zijn, maar ze kunnen ook helpen groeien uw kennisbasis en maak je een onmisbare werknemer in de toekomst. Het verhogen van uw waarde voor uw werkgever en zijn klanten zal u helpen uw eerlijke aandeel van de winst in de tijd Commando.

blijf uit de buurt van traditionele obligaties

“obligaties zijn niet de plek om te zijn deze dagen,” Buffett schreef in zijn 2020 brief aan de aandeelhouders van Berkshire. Met de rentetarieven die nog steeds in de buurt van recorddiepte zweven, kunnen obligatiebeleggers aanzienlijk worden gekwetst in een inflatoire omgeving.Buffett heeft erop gewezen dat de aankoop van een 10-jarige obligatie met 2 procent vergelijkbaar is met het betalen van 50 keer de winst voor een bedrijf, een belangrijk verschil is dat de winst van de obligatie niet kan groeien.”Fixed-income investors worldwide-whether pension funds, insurance companies or retireees-face a some future,”zei hij.

Limit your wants

Buffett ‘ s business partner en vice chairman van Berkshire Hathaway, Charlie Munger, heeft zijn eigen mening over hoe het best om te gaan met periodes van hoge inflatie: “een van de grote verdedigingen om bezorgd te zijn over inflatie is niet veel domme behoeften in je leven hebben,” Munger vertelde Berkshire aandeelhouders terug in 2004. “Met andere woorden, als je niet veel kunstmatige vraag hebt gecreëerd om te verdrinken in consumptiegoederen, waarom, heb je een aanzienlijke verdediging tegen de wisselvalligheden van het leven.”

overweeg om hiermee te helpen uw uitgaven te volgen via een budgettering-app. Dit zal u helpen begrijpen hoe u momenteel uw geld uitgeven en kan helpen bij het identificeren van problematische uitgaven uitbarstingen voordat ze een gewoonte worden.

hoe zit het met goud?Met name heeft Buffett goud gemeden, een actief dat vaak wordt beschouwd als een grote inflatiehedge. Fans van goud zijn vooral bang voor de impact van de inflatie op papiergeld, een zorg Buffett aandelen. Maar zoals hij in 2011 opmerkte: “als je een ounce goud voor een eeuwigheid bezit, zul je nog steeds een ounce bezitten aan het einde ervan.”In plaats daarvan geeft hij de voorkeur aan productieve activa zoals aandelen, onroerend goed of landbouwgrond die dividenden, inkomsten en voedsel genereren voor hun eigenaren.De laatste tijd worden cryptocurrencies wel eens de digitale versie van goud genoemd, maar Buffett is daar ook zeer sceptisch over.

“Bitcoin heeft helemaal geen unieke waarde”, vertelde hij CNBC in 2019. “Het produceert niets. Je kunt er de hele dag naar staren, en er komen geen Bitcoins uit of iets dergelijks. Het is eigenlijk een waanidee.”

Bottom line

het is nog te vroeg om te zeggen of de huidige piek in de inflatie waarschijnlijk zal aanhouden of Tijdelijk zal blijken te zijn.

als u zich zorgen maakt over de stijgende inflatie, overweeg dan om Buffett ‘ s advies op te volgen en eigen productieve activa te bezitten, zoals hoogwaardige bedrijven met lage kapitaalbehoeften, en blijf weg van laagrenderende obligaties die de betalingen niet verhogen samen met inflatiepercentages.

meer informatie:

• moet u zich zorgen maken over inflatie?
• Wat is inflatie?
• 5 best investments that hedgeing against rising prices

redactionele Disclaimer: alle beleggers wordt geadviseerd om hun eigen onafhankelijk onderzoek naar beleggingsstrategieën uit te voeren alvorens een beleggingsbeslissing te nemen. Daarnaast wordt beleggers erop gewezen dat de prestaties van beleggingsproducten uit het verleden geen garantie zijn voor toekomstige prijsstijging.