Le Régime d’épargne-épargne parrainé par le gouvernement fédéral (TSP) a commencé à offrir des fonds  » cycle de vie  » en 2005 comme choix pour ceux qui souhaitent épargner en vue de la retraite. Quelque 75 000 membres des services en uniforme (et 300 000 employés du gouvernement fédéral au total) investissent maintenant dans les fonds du cycle de vie ou  » L  » du FST. Ces fonds offrent un certain nombre d’avantages, mais il est important de savoir dans quoi vous vous engagez avant d’investir.

Les fonds Cycle de vie effectuent généralement des mélanges de placements ou des affectations en fonction d’une date cible de départ à la retraite, par exemple 2020, 2030, etc. – lorsque vous devrez utiliser l’argent de votre compte TSP. Si cette date est lointaine, le fonds Lifecycle sera plus fortement pondéré en actions ou en fonds communs de placement d’actions. Mais à mesure que vous approcherez de la date à laquelle vous aurez besoin de votre argent, la composition des placements sera plus pondérée vers des placements à revenu fixe ou à valeur stable, y compris des obligations ou des fonds obligataires et des titres du Trésor.

Ce passage progressif à des placements plus prudents vise à réduire votre risque à l’approche de la retraite.

Les actions offrent le meilleur rendement à long terme, mais leurs fluctuations d’une année à l’autre les rendent plus risquées que les obligations à long et à court terme. Selon les données conservées par Ibbotson Associates de 1926 à 2005, les actions ordinaires ont enregistré un rendement annualisé de 10,4% au cours de la période de 80 ans, tandis que les obligations d’État à long terme ont rapporté en moyenne 5,4% et les bons du Trésor à 30 jours en moyenne 3,7%.

Si vous ne prendrez pas votre retraite avant de nombreuses années, vous avez de bonnes chances de surmonter les fluctuations à court terme du marché et de récolter les rendements plus élevés offerts par les actions. Dans ce cas, les actions ou les fonds communs de placement en actions peuvent constituer une plus grande partie de votre portefeuille de retraite. D’un autre côté, si vous êtes très près de l’âge de la retraite, vous ne pouvez pas vous permettre de faire dévier votre portefeuille de retraite et peut-être mieux adapté pour détenir un portefeuille composé de placements moins risqués.

L’objectif de L Funds est donc de fournir le taux de rendement le plus élevé possible pour le montant du risque pris. Et vous n’avez pas à vous soucier de prendre vous-même ces décisions d’allocation; elles sont prises automatiquement, en fonction de votre âge et de la date prévue de votre retraite.

Le FST a établi cinq Fonds L basés sur différents horizons temporels. Chacun de ces fonds investit dans cinq fonds de FST individuels en utilisant des affectations de placement déterminées par des professionnels et adaptées à différents horizons temporels.

Lorsque vous investissez dans des Fonds L, vous sélectionnez le Fonds L le plus approprié en fonction du moment où vous prévoyez commencer à retirer de l’argent de votre compte TSP. Mais notez que la date à laquelle vous prévoyez avoir besoin de l’argent de votre compte peut ne pas être la même que la date de votre retraite de l’armée – si vous prévoyez continuer à travailler, par exemple. Pour de nombreux participants au FST, le choix le plus approprié peut être le Fonds L dont l’horizon temporel est le plus proche de leur 65e anniversaire.

Chaque trimestre, la composition des placements du fonds que vous avez sélectionné s’ajustera automatiquement à une position légèrement plus prudente, se rapprochant progressivement de la composition des placements du Fonds de revenu L. Les gestionnaires professionnels examineront également périodiquement la composition pour s’assurer qu’elle reste appropriée. Lorsqu’un Fonds L atteint sa date d’horizon cible, il sera transféré dans le Fonds de revenu L.

Bien que vous puissiez allouer aussi peu ou autant de votre compte TSP à un Fonds L que vous le souhaitez, les administrateurs de TSP recommandent d’allouer la totalité de votre compte TSP de retraite à un Fonds L donné pour obtenir le mélange de placements optimal. Si vous investissez dans un fonds L et que vous continuez à investir dans un ou plusieurs des autres fonds TSP, vous risquez de perdre votre combinaison totale de placements, ce qui peut augmenter votre risque.

Sachez que les Fonds L peuvent avoir des périodes de gain et de perte. Investir dans les fonds L n’est pas une garantie contre les pertes et n’élimine pas les risques.

Pour diriger de nouveaux fonds vers un Fonds L ou un fonds TSP, vous devez spécifier un pourcentage de votre contribution salariale qui ira au Fonds L – c’est ce qu’on appelle une allocation de contribution. Pour transférer de l’argent d’un fonds TSP vers un Fonds L ou tout autre fonds TSP, vous devez effectuer un transfert interfonds.

Ces actions peuvent être effectuées sur le site Web du PST (www.tsp.gov ) ou par la ligne économe au 1-877-968-3778. Vous pouvez également soumettre le formulaire de répartition des investissements du FST (FST-50), que vous pouvez obtenir auprès de votre service ou directement auprès du FST.

Si vous aimez l’idée de mettre votre épargne-retraite sur le pilote automatique, alors un Fonds L peut être la meilleure voie pour vous.

Fonds L : Horizons temporels