aqui está um discurso brilhante feito pelo Sr. Raghuram Rajan contra o capitalismo compadrio e maneiras de ajudar os pobres. É um discurso longo, mas lindamente explicado.

“estamos nos aproximando do 67º aniversário de nossa independência. Sessenta e sete anos é um longo tempo na vida do homem-na verdade, é sobre a expectativa de vida média indiana hoje. Como a expectativa de vida era menor no momento da Independência, é seguro dizer que a maioria dos Índios nascidos logo após a independência agora não existe mais. É útil fazer um balanço nesse momento. Alcançamos os sonhos de nossos pais fundadores para os primeiros filhos da Liberdade? Ou caímos lamentavelmente curtos? O que mais precisamos fazer?Claramente, nossos pais fundadores queriam liberdade política para o povo da Índia – liberdade para determinar por quem seríamos governados, bem como liberdade de pensamento, expressão, crença, fé e adoração. Eles queriam justiça e igualdade, de status e oportunidade. E queriam que nos libertássemos da pobreza.Fizemos progressos substanciais na consecução da liberdade política. Nossa democracia amadureceu, com as pessoas confiantemente optando por votar em governos que perdem contato com suas necessidades. Nossas instituições que protegem a liberdade de voto se fortaleceram, com a Comissão Eleitoral e as forças da lei e da ordem garantindo eleições livres e amplamente justas em todo o país. Partidos políticos, ONGs, imprensa e indivíduos exercem Freios e contrapesos nas políticas públicas. E o Judiciário tomou medidas importantes para proteger a liberdade individual.Nossa economia também é muito mais rica do que era na época da Independência e a pobreza caiu substancialmente. Claro, alguns países como a Coréia do Sul que estavam em uma situação semelhante estão muito melhores hoje, mas muitos outros fizeram muito pior. De fato, uma das vantagens de uma democracia vibrante é que ela dá às pessoas um botão de ejeção que impede que a governança fique muito ruim. A democracia provavelmente garantiu um crescimento econômico mais estável e equitativo do que um regime autoritário poderia ter.No entanto, uma visão desapaixonada da nossa democracia e da nossa economia sugeriria algumas preocupações. Mesmo que nossa democracia e nossa economia tenham se tornado mais vibrantes, uma questão importante na recente eleição foi se substituímos o socialismo de compadrio do passado pelo capitalismo de compadrio, onde os ricos e os influentes supostamente receberam terras, recursos naturais e espectro em troca de recompensas aos políticos venais. Ao matar a transparência e a concorrência, o capitalismo compadrio é prejudicial à livre iniciativa, à oportunidade e ao crescimento econômico. E ao substituir interesses especiais pelo interesse público, é prejudicial à expressão Democrática. Se há alguma verdade nessas percepções do capitalismo compadrio, uma questão natural é por que as pessoas o toleram. Por que eles votam no político venal que o perpetua?

uma hipótese sobre a persistência do capitalismo compadrio

uma hipótese amplamente aceita é que nosso país sofre com a falta de “poucos bons homens” na política. Essa visão é injusta para as muitas pessoas honestas na política. Mas mesmo supondo que seja verdade, de vez em quando vemos o surgimento de um grupo, geralmente profissionais da classe média alta, que querem limpar a Política. Mas quando essas pessoas” boas ” defendem a eleição, elas tendem a perder seus depósitos. O eleitorado realmente não quer um governo limpo e estridente?Além da presunção de que a alta moral está apenas com a classe média alta, o erro nesta hipótese pode ser acreditar que os problemas decorrem da ética individual e não do sistema que temos. Em um discurso que fiz diante da Câmara de Comércio de Bombaim em 2008, argumentei que a tolerância para com o político venal é porque ele é a muleta que ajuda os pobres e desprivilegiados a navegar em um sistema que lhes dá tão pouco acesso.2 pode ser por isso que ele sobrevive.

deixe-me explicar. Nossa provisão de Bens Públicos é, infelizmente, tendenciosa contra o acesso dos pobres. Em vários estados, as lojas de ração não fornecem o que é devido, mesmo que se tenha um cartão de ração – e muitos entre os pobres não têm um cartão de ração ou um cartão BPL; os professores não aparecem nas escolas para ensinar; A polícia não registra crimes ou invasões, especialmente se cometidas pelos ricos e poderosos; hospitais públicos não têm pessoal adequado e medicamentos ostensivamente gratuitos não estão disponíveis no dispensário; …eu posso continuar, mas você conhece o quadro muito familiar.

é aqui que o político torto, mas experiente, se encaixa. Enquanto os pobres não têm dinheiro para” comprar ” serviços públicos que são seu direito, eles têm um voto que o político quer. O político faz um pouco para tornar a vida um pouco mais tolerável para seus eleitores pobres – um trabalho do governo aqui, um abeto registrado lá, um direito de terra honrado em outro lugar. Por isso, ele recebe a gratidão de seus eleitores e, mais importante, seu voto.

claro, há muitos políticos que são honestos e genuinamente querem melhorar a sorte de seus eleitores. Mas talvez o sistema tolere a corrupção porque o político inteligente de rua é melhor em fazer as rodas da burocracia rangerem, embora lentamente, em favor de seus eleitores. E esse sistema é autossustentável. Um idealista que não está disposto a” trabalhar ” o sistema pode prometer reformá-lo, mas os eleitores sabem que há pouco que uma pessoa pode fazer. Além disso, quem fornecerá o patrocínio enquanto o idealista está lutando contra o sistema? Então, por que não ficar com o fixador que você sabe, mesmo que isso signifique que o reformista perde seu depósito?

então o círculo está completo. Os pobres e os desfavorecidos precisam que o político os ajude a conseguir empregos e serviços públicos. O político torto precisa que o empresário forneça os fundos que lhe permitem fornecer patrocínio aos pobres e combater as eleições. O empresário corrupto precisa do político desonesto para obter recursos públicos e contratos baratos. E o político precisa dos votos dos pobres e dos desfavorecidos. Cada círculo eleitoral Está ligado ao outro em um ciclo de dependência, o que garante que o status quo prevaleça.Líderes políticos e governos bem-intencionados tentaram, e estão tentando, quebrar esse ciclo vicioso. Como fazer com que mais políticos passem de” consertar ” o sistema para reformar o sistema? A resposta óbvia é melhorar a qualidade dos serviços públicos ou reduzir a dependência do público deles. Ambas as abordagens são necessárias.

mas como melhorar a qualidade dos serviços públicos? A resposta típica tem sido aumentar os recursos dedicados ao serviço e mudar a forma como ele é gerenciado. Vários esforços valiosos estão em andamento para melhorar a qualidade da educação pública e da saúde. Mas se os recursos vazam ou os servidores públicos não são motivados, o que é provável nos piores estados governados, essas intervenções não são muito eficazes.

alguns argumentaram que tornar um serviço público um direito pode alterar a entrega. É difícil imaginar que simplesmente legislar direitos e criar uma expectativa pública de entrega garantirá, de fato, a entrega. Afinal, não há uma expectativa de que um titular de cartão de ração obtenha grãos decentes da loja de preço justo, mas com muita frequência o grão não está disponível ou é de má qualidade.

a descentralização da informação pode ajudar. Saber quantos medicamentos o dispensário público local recebeu, ou quanto dinheiro a escola local está recebendo para refeições no meio do dia, pode ajudar o público a monitorar a entrega e alertar os superiores quando os benefícios não são entregues. Mas o sistema de entrega pública é geralmente mais apático onde o público é mal educado, de baixo status social e desorganizado, portanto, é improvável que o monitoramento pelos pobres também seja eficaz.

alguns argumentam que é por isso que a classe média deve desfrutar de benefícios públicos junto com os pobres, para que os primeiros possam protestar contra a má entrega, o que garantirá alta qualidade para todos. Mas tornar os benefícios universais é caro e ainda pode levar a uma entrega indiferente aos pobres. A classe média pode viver em diferentes áreas dos pobres. De fato, mesmo quando localizados na mesma área, os pobres podem nem mesmo patrocinar instalações frequentadas pela classe média porque se sentem deslocados. E mesmo quando todos patrocinam a mesma instalação, os Provedores podem ser capazes de discriminar entre a classe média volúvel e os pobres incompletos.

portanto, se mais recursos ou melhor gerenciamento forem respostas inadequadas, o que pode funcionar? A resposta pode estar em parte na redução da dependência do público em relação a empregos ou serviços públicos fornecidos pelo governo. Um bom trabalho do setor privado, por exemplo, pode dar a uma família o dinheiro para obter cuidados de saúde, educação e suprimentos privados e reduzir sua necessidade de serviços públicos. A renda poderia aumentar o status de um indivíduo e aumentar o respeito que eles são concedidos pelo professor, o policial ou o burocrata.

mas como um homem pobre consegue um bom emprego se não se beneficiou de uma boa saúde e Educação em primeiro lugar? Neste mundo moderno, onde as boas habilidades são fundamentais para um bom trabalho, os não qualificados têm pouco recurso a não ser aceitar um emprego mal remunerado ou procurar o patrocínio que lhes dará um bom emprego. Então, não chegamos a uma contradição: a boa prestação de Serviços Públicos é essencial para escapar da dependência de maus serviços públicos?

o dinheiro libera e capacita…

precisamos voltar para a prancheta. Há uma saída para essa contradição, desenvolvendo a ideia de que o dinheiro liberta. Não poderíamos dar dinheiro às famílias pobres em vez de lhes prometer serviços públicos? Uma família pobre com dinheiro pode patrocinar quem quiser, e não apenas o Provedor do governo monopolista. Porque os pobres podem pagar por seus medicamentos ou sua comida, eles vão comandar o respeito do provedor privado. Não só um corrupto proprietário de loja de preço justo não será capaz de desviar o grão que ele recebe, uma vez que ele tem que vender a preço de mercado, mas porque ele tem que competir com a loja do outro lado da rua, ele não pode se dar ao luxo de ser rude ou preguiçoso. O governo pode aumentar os efeitos de capacitar os pobres, incutindo um custo genuíno para não ser competitivo – fechando partes dos sistemas de entrega pública que não geram Costume suficiente.

muito do que precisamos fazer já é possível. O governo pretende anunciar um esquema para inclusão financeira total no Dia da Independência. Inclui identificar os pobres, criar identificadores biométricos exclusivos para eles, abrir contas bancárias vinculadas e fazer transferências governamentais para essas contas. Quando totalmente implementado, acredito que dará aos pobres a escolha e o respeito, bem como os serviços que eles tiveram que implorar no passado. Pode quebrar uma ligação entre mau serviço público, patrocínio e corrupção que está se tornando mais preocupante com o tempo.

sem dúvida, as transferências de dinheiro não resolverão todos os problemas, nem são incontroversas. Um constante refrão dos assistentes sociais paternalistas é que os pobres simplesmente beberão todas as transferências. De fato, estudos de ONGs como a SEWA indicam que isso não é verdade. Além disso, pode-se experimentar o envio de transferências para mulheres, que podem ser gastadoras melhores. Alguns argumentam que anexar condições às transferências de dinheiro – por exemplo, elas serão feitas desde que os filhos do destinatário frequentem a escola regularmente – pode melhorar o uso do dinheiro. O perigo de anexar condicionalidade é que, se o monitor estiver corrompido ou ineficiente, todo o processo de transferências diretas de benefícios pode ser viciado. No entanto, será útil monitorar o uso cuidadosamente onde a automação é possível e anexar automaticamente outros benefícios ao uso responsável.Uma preocupação relacionada é se as transferências de dinheiro se tornarão viciantes – se elas se tornarão pedras de moinho mantendo os pobres na pobreza, em vez de pisar pedras fora dela. Esta é uma preocupação importante. As transferências de dinheiro funcionam melhor quando constroem capacidades por meio da educação e da saúde, expandindo assim a oportunidade, e não quando são usadas apenas para consumo inessencial. A grande maioria dos pobres aproveitará as oportunidades, especialmente para seus filhos, com as duas mãos. No entanto, se houver evidências de que as transferências de dinheiro estão sendo incorretas – e devemos permitir que os dados, em vez de noções pré-concebidas, impulsionem a Política-alguma parte poderia ser dada na forma de cupons eletrônicos que podem ser gastos pelo destinatário especificado apenas em alimentos, educação ou saúde.3

outro conjunto de preocupações tem a ver com se os provedores privados se preocuparão em fornecer serviços em áreas remotas. Claramente, se as pessoas em áreas remotas tiverem dinheiro para comprar, os provedores privados encontrarão seu caminho até lá. De fato, um resultado particularmente desejável será se alguns dos pobres encontrarem trabalho fornecendo serviços que até então costumavam ser fornecidos por funcionários públicos. Além disso, implementar transferências de dinheiro não significa desmantelar o sistema de entrega pública onde quer que seja eficaz – significa apenas que os pobres pagarão quando usarem o serviço público.

a conclusão mais ampla é que a inclusão financeira e a transferência direta de benefícios podem ser uma forma de libertar os pobres da dependência de serviços públicos prestados indiferentemente e, portanto, indiretamente do político venal, mas eficaz. Não é uma cura, mas ajudará os pobres a sair da pobreza e a alcançar a verdadeira independência política. Mas a inclusão financeira pode fazer mais; libertando os pobres e os marginalizados das garras do agiota, fornecendo crédito e aconselhamento ao empreendedor entre os pobres, e dando às famílias a capacidade de salvar e garantir contra acidentes, pode colocá-los no caminho da independência econômica, fortalecendo assim a liberdade política que os bons serviços públicos trarão. É por isso que a inclusão financeira é tão importante.

Cinco Ps da Inclusão Financeira

Deixe-me terminar com uma visão de como o RBI pode acelerar e aumentar a inclusão financeira do tipo que acabei de referir. A inclusão financeira na minha opinião é sobre acertar cinco coisas: produto, Lugar, preço, Proteção e lucro.Se quisermos atrair os pobres, precisamos de produtos que atendam às suas necessidades; um lugar seguro para economizar, uma maneira confiável de enviar e receber dinheiro, uma maneira rápida de pedir emprestado em momentos de necessidade ou escapar das garras do agiota, fácil de entender acidente, vida e seguro de saúde, e uma avenida para se envolver em Salvar para a velhice. Simplicidade e confiabilidade são fundamentais – o que se pensa que está pagando é o que se deve obter, sem cláusulas ocultas ou opt-outs para tropeçar. O RBI vai empurrar os bancos para oferecer um conjunto básico de produtos para atender às necessidades financeiras.

dois outros atributos dos produtos são muito importantes. Eles devem ser fáceis de Acessar a baixo custo de transações. No passado, isso significava que o local de entrega, ou seja, a agência bancária, tinha que estar perto do cliente. Portanto, um elemento-chave do programa de inclusão era expandir a ramificação bancária em áreas não bancárias. Hoje, com vários outros meios de chegar ao cliente, como o celular ou o correspondente de negócios, podemos ser mais agnósticos sobre os meios pelos quais o cliente é alcançado. Em outras palavras, “lugar” hoje não precisa significar proximidade física, pode significar proximidade eletrônica ou proximidade por meio de correspondentes. Para esse fim, liberalizamos os regulamentos sobre correspondentes de negócios bancários, incentivamos bancos e empresas móveis a formar alianças e iniciamos o processo de licenciamento de bancos de pagamento.

os custos de transação da obtenção do produto, incluindo o preço e os encargos intermediários, devem ser Baixos. Como todo indivíduo sem banco provavelmente consome baixos volumes de Serviços Financeiros para começar, o provedor deve automatizar as transações na medida do possível para reduzir custos e usar funcionários locais e comensuradamente pagos. Além disso, qualquer ônus regulatório deve ser mínimo. Com esses objetivos em mente, o RBI iniciou o processo de licenciamento de pequenos bancos locais e está reexaminando as normas KYC com o objetivo de simplificá-las. No mês passado, removemos um grande obstáculo no caminho dos trabalhadores migrantes e das pessoas que vivem em estruturas improvisadas, obtendo uma conta bancária, a de fornecer prova do endereço atual.

clientes novos e inexperientes exigirão proteção. O RBI está reforçando o código de Proteção ao consumidor, enfatizando a necessidade de produtos adequados que sejam simples e fáceis de entender. Também estamos trabalhando com o governo na expansão da alfabetização financeira. Ensinar aos pobres os meandros das Finanças tem que ir além dos campos de alfabetização e para as escolas. Os bancos que emprestam aos pobres empreendedores devem encontrar maneiras de aconselhá-los sobre gestão de negócios também, ou encontrar maneiras de envolver ONGs e organizações como NABARD no processo. Também estamos fortalecendo o mecanismo de reparação de queixas do cliente, enquanto procuramos expandir a supervisão, a inteligência de mercado e a coordenação com a lei e a ordem para reduzir a proliferação de operadores fly-by-night.Finalmente, embora as metas mandatadas sejam úteis para indicar ambição (e permitir que os bancos antecipem uma escala grande o suficiente para fazer investimentos), a inclusão financeira não pode ser alcançada sem que seja lucrativa. Portanto, o último ‘ P ‘ é que deve haver lucros na parte inferior da pirâmide. Por exemplo, o governo deve estar disposto a pagar comissões razoáveis pontualmente para transferências de benefícios, e os banqueiros devem ser capazes de cobrar taxas ou taxas de juros razoáveis e transparentes para oferecer serviços aos pobres.

deixe-me concluir. Um dos maiores perigos para o crescimento dos países em desenvolvimento é a armadilha da renda média, onde o capitalismo compadrio cria oligarquias que retardam o crescimento. Se o debate durante as eleições é qualquer ponteiro, esta é uma preocupação muito real do público na Índia hoje. Para evitar essa armadilha e fortalecer a democracia independente que nossos líderes conquistaram há sessenta e sete anos, temos que melhorar os serviços públicos, especialmente aqueles direcionados aos pobres. Um mecanismo chave para melhorar esses serviços é através da inclusão financeira, que será uma parte importante do governo e dos planos do RBI nos próximos anos. Espero que muitos de vocês nesta audiência se juntem para garantir que tenhamos sucesso. Obrigado. “